Perbezaan antara stok nilai dan stok pertumbuhan

Pelabur didorong untuk membeli stok untuk salah satu daripada dua sebab ini; yang mereka percaya harga saham akan meningkat dengan ketara membolehkan mereka menjual dengan keuntungan. Dua mereka lebih berminat untuk mengumpul dividen yang dibayar. Apapun alasannya, adalah penting untuk diingat bahawa terdapat lebih daripada satu cara untuk membuat keuntungan di pasaran saham.

Lebih penting lagi adalah memahami potensi risiko dan pendekatan untuk membuat keputusan pelaburan.  Dalam blog bermaklumat ringkas ini, kami akan membincangkan pertumbuhan dan nilai stok. Perhatikan, anda memerlukan maklumat ini untuk membina portfolio anda dengan cekap.

Apa itu Saham Nilai?

Pelabur saham memikirkan stok ini sebagai tawaran. Mereka sering digambarkan sebagai stok yang telah menjadi mangsa pasukan pasaran dan akhirnya undervalued, pelabur datang untuk membelinya sebelum kenaikan harga. Mereka dikenal pasti menggunakan langkah dan ciri tertentu. Berikut adalah kriteria yang digunakan:

• Nisbah pendapatan harga. Nisbah pendapatan harga harus jatuh di bawah 10% daripada senarai syarikat dalam industri.
• Nisbah Pertumbuhan Pendapatan Harga. Ini dikira oleh. Jumlahnya hendaklah> 1 menunjukkan harga tidak dinilai.
• Nisbah hutang ekuiti. Ekuiti mestilah dua kali ganda jumlah hutang
• Aset semasa vs. Liabiliti semasa. Aset harus menggandakan liabiliti semasa.
• Harga saham. Harga sesaham harus berada pada nilai buku yang ketara atau lebih rendah.

Apakah stok pertumbuhan?

Stok pertumbuhan dikenal pasti oleh ciri umum mereka. Petunjuk tertentu digunakan untuk membezakan antara stok pertumbuhan dan nilai saham. Kriteria berikut digunakan untuk mengklasifikasikannya:

• Kadar pertumbuhan sejarah dan yang diunjurkan. Data sejarah syarikat kecil harus menunjukkan kadar pertumbuhan purata sebanyak 10% sejak lima tahun yang lalu. Bagi syarikat yang lebih besar kadar pertumbuhan 5 -7% adalah kriteria yang digunakan untuk stok jatuh di bawah kategori ini. Kadarnya lebih rendah untuk syarikat yang lebih besar kerana mereka tidak dapat berkembang pada kadar yang sama seperti yang lebih kecil.
• Pulangan ke atas ekuiti. Kriteria kedua yang digunakan ialah kadar pulangan. Perbandingan kadar pulangan syarikat dengan pesaing lain dalam tempoh lima tahun yang lalu telah selesai. Syarikat subjek harus berada dalam kadar pulangan purata industri jika tidak melepasi.
• Keuntungan setiap syer. Syarikat harus menterjemahkan jualan ke pendapatan. Margin keuntungan pra-cukai harus melepasi purata industri dalam tempoh lima tahun yang lalu. Faktor lain yang perlu dipertimbangkan di sini ialah pengurusan mengawal kos.
• Harga saham yang diunjurkan. Berapakah anggaran masa depan mengenai harga saham? Bolehkah ia dua kali ganda dalam tempoh lima tahun? Kedudukan pasaran syarikat dan anggaran kedudukan masa depan membantu penganalisis dalam menentukan sama ada stok adalah pertumbuhan atau nilai dalam alam semula jadi.

Kebanyakan syarikat pertumbuhan ditemui dalam industri teknologi, tenaga alternatif atau bioteknologi. Mereka hampir selalu menjadi syarikat yang baru dan menawarkan produk inovatif yang dijangka menggegarkan industri.

Kriteria di atas membentuk penanda aras untuk menguji sifat stok. Walau bagaimanapun, dalam keadaan tertentu stok mungkin tidak memenuhi semua keperluan di atas yang tidak boleh membatalkannya sepenuhnya dari kategori. Sebuah syarikat tidak boleh memegang unjuran lima tahun stok dalam kategori pertumbuhan, tetapi jika ia memegang bahagian pasaran yang signifikan dalam industri yang pesat berkembang maka ia mungkin milik di sini.

Perbezaan antara stok pertumbuhan dan stok nilai

Risiko yang terlibat dalam stok pertumbuhan vs stok nilai

Stok pertumbuhan jauh lebih berisiko daripada nilai saham. Ini kerana mereka semakin berkembang stok kebanyakannya dalam syarikat baru yang masa depannya sukar untuk ditentukan.

Harga saham saham stok pertumbuhan dan nilai stok

Dalam stok pertumbuhan anggaran masa depan ditentukan untuk mengklasifikasikan stok. Harga harus dianggarkan sangat tinggi dan sekurang -kurangnya harus dua kali ganda dalam tempoh lima tahun akan datang. Dalam stok nilai harga saham semasa digunakan untuk mengklasifikasikan stok. Ia harus lebih rendah daripada nilai buku.

Harga kepada nisbah pertumbuhan pendapatan untuk stok pertumbuhan dan stok nilai

Dalam Saham Pertumbuhan Harga kepada nisbah pendapatan hanya perlu melepasi purata industri. Dalam nilai stok nisbah hendaklah kurang daripada satu, menunjukkan stok adalah kurang mahal.

Umur data yang digunakan dalam stok pertumbuhan dan stok nilai

Dalam stok pertumbuhan anggaran masa depan digunakan lebih banyak untuk mengklasifikasikan stok. Dalam data pertumbuhan data keadaan semasa digunakan.

Nilai stok pertumbuhan dan stok nilai

Saham nilai tidak dinilai dalam harga sementara stok pertumbuhan terlalu tinggi dengan kadar pertumbuhan pesat.

Harga stok pertumbuhan dan stok nilai

Harga stok pertumbuhan lebih tinggi daripada saham nilai berbanding dengan jumlah jualan atau keuntungan.

Jenis syarikat

Sebilangan besar syarikat dengan pertumbuhan dan saiz baru dan lebih kecil. Saham nilai kebanyakannya dari syarikat besar yang telah wujud selama beberapa tahun.

Nilai vs. Stok Pertumbuhan: Carta Perbandingan)

Ringkasan stok pertumbuhan dan nilai stok

Nilai dan stok pertumbuhan adalah kedua -dua cara untuk mengklasifikasikan jenis stok, namun mereka bukan satu -satunya cara untuk.

Kedua-dua stok pertumbuhan dan stok nilai digunakan mewujudkan portfolio yang berkilat.

Kedua -dua stok membawa risiko di dalamnya yang berbeza berdasarkan faktor industri dan ekonomi. Stok pertumbuhan kurang sensitif terhadap keadaan ekonomi.

Pendapatan berpotensi dari kadar pertumbuhan jauh lebih tinggi daripada nilai dan begitu juga potensi kerugian.